Come funziona

Certificato a capitale condizionatamente protetto, legato all'andamento di un basket di tipo Worst of composto da Deutsche Bank, Banco BPM, Banca MPS e BBVA. Prevede premi a memoria, mensili, dell'1,5% del valore nominale (100 euro), con trigger pari al 55% del prezzo strike. Inoltre, a partire dalla data di osservazione del 22/08/2024 si prevede il rimborso anticipato del valore nominale se il peggior sottostante si posiziona al 100% del rispettivo strike price. Il trigger per il rimborso anticipato decresce con cadenza mensile dell'1%. A scadenza (21/12/2026), il certificato corrisponde il valore nominale, se tutti i titoli si posizionano sopra il 50% del valore di riferimento iniziale. Altrimenti, la struttura rimborsa il valore nominale meno la performance del sottostante worst of rispetto a strike.

Caratteristiche salienti

Certificato a capitale condizionatamente protetto: La struttura rimborsa il valore nominale a scadenza sino alla barriera del 50% del fixing iniziale. Premi: a memoria, mensili, pari all'1,5% del valore nominale. Autocall: Trigger pari al 100% del fixing iniziale (decrescente dell'1% ogni mese).

Dall'emissione

Quotato sul Sedex, il certificato ha soddisfatto la condizione per il rimborso anticipato, generando una performance pari al 7,5% rispetto al valore di emissione.